借钱炒股亏超 3000 万，这家公司实控人以房抵债，IPO 也黄了？

2023-11-26 01:13 来源：网络点击：

借钱炒股亏超 3000 万，这家公司实控人以房抵债，IPO 也黄了？

财联社 11 月 21 日讯（蓝鲸沈超）日前，上交所发布公告表示，终止对青岛海力威新材料科技股份有限公司（以下简称 " 海力威 "）首次公开发行股票并在沪市主板上市的审核。据悉，此次终止上市实为海力威及其保荐机构前海证券主动撤回了上市申请。

值得一提的是，海力威从辅导上市开始就曾受到外界关注，最初由国元证券对其进行辅导，后续在东亚前海原总经理带队挖角下，最终该项目由东亚前海证券获得，海力威不得不赔付国元证券 400 余万违约金。此外，海力威实控人大额借款以及炒股亏损 3000 多万等问题也曾被交易所审核重点问询。

" 临门一脚 " 踩刹车，海力威撤回 IPO

近日，上海证券交易所披露，海力威和保荐机构东亚前海证券向上交所提交了相关撤回 IPO 申请文件的申请，上交所决定终止对海力威首次公开发行股票并在沪市主板上市的审核。

回顾上市进程，今年 3 月 4 日，上交所受理了海力威 IPO 项目，并按照规定进行了审核；随后 3 月 28 日海力威接受问询；6 月 20 日，上交所公布了海力威问询的回复意见。

然而，时隔大半年，海力威和保荐人东亚前海证券却在上市审核 " 临门一脚 " 时突然 " 刹车 "，背后原因不禁引人深思。

3 年赚超 2 亿元！海力威业绩已符合上市标准

公开资料显示，海力威主营业务围绕橡胶、聚氨酯、复合材料等高分子材料制品的研发、生产和销售，产品主要涵盖汽车和轨道交通两大应用领域，实现密封、防水、减振等功能。公司前身有限公司成立于 2004 年 7 月，2010 年 5 月整体变更为股份有限公司，2015 年 12 月 21 日，公司股票挂牌新三板，股票代码 834835。2017 年 12 月 27 日，公司股票终止挂牌。目前总股本 1.08 亿股。

业绩方面，2020 年、2021 年、2022 年，海力威实现营业收入分别为 4 亿元、3.66 亿元、4.06 亿元，净利润分别为 7736.05 万元、6092.4 万元、7724.8 万元。

可以看到，海力威最近三年累计净利润为 2.16 亿元，最近三年经营活动产生的现金流量净额为 1.70 亿元，最近三年营业收入累计为 11.71 亿元，发行人选择适用《上海证券交易所股票上市规则》第 3.1.2 条规定的上市标准中的"（一）最近 3 年净利润均为正，且最近 3 年净利润累计不低于 1.5 亿元，最近一年净利润不低于 6000 万元，最近 3 年经营活动产生的现金流量净额累计不低于 1 亿元或营业收入累计不低于 10 亿元 "。

实控人借款炒股亏了 3000 多万

从海力威股权结构方面来看，公司实控人为张万明、李素滨夫妇，两人通过环力投资持有公司 37.78% 的股份。

值得注意的是，海力威实控人张万明的大额负债被监管重点关注。而据海力威答复内容来看，由于 " 炒股 " 失利亏损较多，张万明不得不再借钱来偿还此前的借款及利息，以及获得新的本金继续 " 炒股 "，从而形成了大额负债。

6 月 20 日，海力威上交所询问进行了回复，回复意见表示，报告期内，实际控制人银行账户大额资金往来主要由实际控制人向其朋友、发行人员工及民间借贷机构的借款和还款产生，合计收款 15,257 万元，付款 14,984 万元。报告期初实际控制人存在较大的对外借款余额，主要系实际控制人借款进行证券交易产生较大金额的亏损，为偿还借款本息，实际控制人不断通过向其朋友、民间借贷机构及部分发行人员工借款。

回复意见还说明了报告期内实控人张万明、李素滨夫妇存在借款的发生背景、出借人及与实控人的关系、借款金额、借款时间、借款利率、还款约定、所获资金去向、还款资金来源，是否签署借款合同，是否存在资金体外循环的情形，并展示了报告期内实控人的资金流水情况。